Fallimento personale è generalmente considerata la gestione del debito opzione di ultima istanza, perché i risultati sono di lunga durata e di ampia portata. Un fallimento rimane sul vostro rapporto di credito per 10 anni, e può rendere difficile ottenere un credito, è necessario acquistare una casa, ottenere assicurazioni sulla vita, o talvolta ottenere un posto di lavoro. Ancora, si tratta di una procedura legale che offre un nuovo inizio per le persone che non possono soddisfare i loro debiti. Persone che seguono il fallimento regole riceve una discarico? Per un giudice dice che non hanno certo a rimborsare i debiti.
Le conseguenze del fallimento sono significativi e richiedono un'attenta considerazione. Altri fattori di pensare: Efficace ottobre 2005, il Congresso fatto cambiamenti radicali alla normativa fallimentare. L'effetto netto di tali modifiche è quello di dare ai consumatori più incentivo a cercare sollievo fallimentare ai sensi del capitolo 13, piuttosto che il Capitolo 7. Capitolo 13 vi permette, se si dispone di un reddito stabile, per mantenere la proprietà, come ad esempio un ipotecato casa o in auto, che rischiano altrimenti di perdere. Nel capitolo 13, il giudice approva un piano di rimborso che ti permette di utilizzare il tuo futuro reddito per pagare il tuo debito nel corso di una tre-a-periodo di cinque anni, piuttosto che arrendersi qualsiasi proprietà. Dopo aver effettuato tutti i pagamenti previsti dal piano, si riceve una discarico del vostro debiti.
Capitolo 7, conosciuta come fallimento dritto, implichi la vendita di tutti i beni che non sono esenti. Esonero proprietà può includere le automobili, i lavori relativi strumenti di base per uso domestico e arredamento. Alcuni dei tuoi beni possono essere venduti da un giudice nominato ufficiale? un fiduciario? capovolto o al tuo creditori. La nuova normativa fallimentare hanno cambiato il periodo di tempo durante il quale è possibile ricevere uno scarico attraverso Capitolo 7. È ora necessario attendere otto anni dopo aver ricevuto un discarico di cui al capitolo 7 prima di poter nuovamente il file in forza di tale capitolo. Il capitolo 13 il periodo di attesa è molto più breve e può essere solo due anni tra la limatura.
Entrambi i tipi di fallimento può sbarazzarsi dei debiti non garantiti e fermata Foreclosures, repossessions, garnishments utilità e chiuso-off, e attività di recupero crediti. Entrambe fornire anche le esenzioni che consentono di mantenere alcune attività, anche se l'esenzione importi variano da Stato. Fallimento personale di solito non cancellare sostegno ai figli, alimenti, multe, tasse, e alcuni studenti prestito obblighi. Inoltre, a meno che non si dispone di un piano accettabile per recuperare il ritardo sul suo debito ai sensi del capitolo 13, il fallimento di solito non consente di mantenere la proprietà quando il creditore abbia un credito ipotecario non retribuito o vincolo di sicurezza su di essa.
Un'altra importante modifica al diritto fallimentare comporta alcuni ostacoli che si deve prima chiaro anche la dichiarazione di fallimento, non importa ciò che il capitolo. È necessario ottenere la consulenza di credito da un governo-organizzazione approvato entro sei mesi prima di file per ogni soccorso di fallimento. Potete trovare uno stato-da-lista di Stato approvati dal governo a organizzazioni degli Stati Uniti fiduciario del programma, l'organizzazione all'interno del Dipartimento di giustizia che vigila casi di fallimento e fiduciari. Inoltre, prima di presentare un capitolo 7 caso di fallimento, è necessario soddisfare una? Mezzi di prova.? Questo test richiede di confermare che il suo reddito non superi un determinato importo. L'importo varia da Stato ed è pubblicizzata da parte degli Stati Uniti fiduciario Program.